V priebehu dvoch dní v marci 2026 prišli tri správy, ktoré dokopy signalizujú jednu veľkú vec: najväčší hráči v AI infraštruktúre sa definitívne stavajú na stranu fotóniky. Nvidia v pondelok 2. marca oznámila investíciu 2 miliardy dolárov do výrobcu laserov Coherent a rovnakú sumu do Lumentum. Na zajtra startup Ayar Labs uzavrel Series E kolo za 500 miliónov dolárov. Nie je to náhoda — všetky tri firmy riešia ten istý problém: meďené prepojenia v AI serveroch sa blížia k fyzikálnym limitom a niekto ich musí nahradiť svetlom.
Prečo med v AI serveroch nestačí
AI klastry dnes rastú do rozmerov, o ktorých sa pred piatimi rokmi nesnívalo. Nvidia NVL72 obsahuje 72 GPU prepojených v jednom racku, hyperscaleri ako Google, Microsoft a Meta stavajú klastry so stovkami tisíc akcelerátorov. A práve tu začína problém: čím rýchlejšie GPU počítajú, tým rýchlejšie potrebujú dáta. A dáta stále cestujú cez meďené káble.
Med má fyzikálny strop. Pri rýchlostiach nad 800 Gb/s na linku je spoľahlivo použiteľný len na vzdialenosť niekoľkých metrov, čo obmedzuje AI klastre na veľkosť jedného racku. Pre komunikáciu medzi rackami sa síce používajú optické vlákna, no tieto „pluggable optics“ konektory s vlastným laserom – sú energeticky náročné a pridávajú latenciu. Výsledok: presúvanie dát medzi čipmi je dnes jednou z najväčších energetických a výkonnostných brzdí celého AI priemyslu.
„S hrdosťou som vyhlásil, že smrť medi je tu a všetko prejde na optiku — ale bol som len o dve desaťročia príliš skoro. GPU sedí a cez slamku saje výpočtový výkon. Všetci chcú väčšie klastry, ale fyzika medi obmedzuje, ako veľké môžu byť.“
Pat Gelsinger, bývalý CEO Intelu, člen predstavenstva Ayar Labs | zdroj: Tech Startups
Čo je co-packaged optics a prečo je to iné ako dosiaľ
Existujúce optické prepojenia v dátových centrách fungujú ako externé moduly – lasery sú fyzicky oddelené od čipu, signál musí konvertovať z elektrického na optický a späť, čo stojí energiu a čas. Ayar Labs prišiel s odlišnou architektúrou: co-packaged optics (CPO) – optický čiplet TeraPHY je integrovaný priamo na spoločnom substráte s GPU alebo akcelerátorom, ako keby bol ďalší čip v balíčku.
Dáta teda nikdy neopustia optickú cestu zbytočne. TeraPHY zvláda 8 Tb/s priepustnosti cez osem kanálov po 256 Gb/s, s latenciou pod 25 nanosekúnd a optickou rezervou nad 5 decibelov. Laserový zdroj SuperNova dodáva svetlo viacerých vlnových dĺžok súčasne čo umožňuje multiplexovanie dát a ešte vyššiu priepustnosť na jednom vlákne. Čipy sa vyrábajú v spolupráci s TSMC technikou COUPE a balíčkovacím procesom SoIC-X.
Nvidia a laserová zásobovacia reťaz: Coherent a Lumentum
Investícia Nvidie do Coherent a Lumentum – po 2 miliardy dolárov do každého nie je náhoda ani filantropie. Obe firmy sú dodávateľmi laserových diód pre SuperNova svetelné zdroje Ayar Labs. Nvidia si jednoducho potrebuje zabezpečiť zásobovaciu reťaz pre technológiu, na ktorú vsádza desiatky miliárd.
CEO Ayar Labs Mark Wade otvorene priznal, že ešte rok pred oznámením ho znepokojoval nedostatok materiálov najmä fosfid india (indium phosphide) pre laserové zdroje. Nvidia svojou investíciou signalizuje trhu, že to s fotónikou myslí vážne a chce mať istotu, že výrobná kapacita bude k dispozícii, keď ju bude potrebovať v rokoch 2026 až 2028.
„AI infraštruktúra naráža na energetickú stenu spôsobenú neefektívnosťou prepojení. Keď dopyt po šírke pásma exploduje, med sa stáva úzkym hrdlom — spotrebúva príliš veľa energie a obmedzuje AI priepustnosť na watt aj na dolár.“
Mark Wade, CEO a spoluzakladateľ Ayar Labs | zdroj: Ayar Labs
Kto stojí za Ayar Labs a prečo to nie je bežný startup
Ayar Labs vznikol v roku 2015 ako spin-out akademického výskumu na MIT, UC Berkeley a University of Colorado Boulder v rámci programu DARPA PIPES. CEO Mark Wade pred tým pôsobil ako programový manažér na DARPA. Firma teda nie je typický Silicon Valley startup s nápadom na servítke je to dekáda akademického a inžinierskeho vývoja pretavená do komerčného produktu.
Series E viedol Neuberger Berman – tá istá firma, ktorá investovala do Groq pred jeho akvizíciou Nvidiou za 20 miliárd dolárov. Medzi ďalšími investormi sú MediaTek, Qatar Investment Authority, Alchip Technologies, ARK Invest, Insight Partners, Sequoia Capital a 1789 Capital. Strategickými partnermi sú Nvidia aj AMD. Celkové financovanie dosahuje 870 miliónov dolárov, valuácia 3,75 miliardy.
Časová os: kedy med skutočne skončí
Analytici a CEO Wade sa zhodujú na rovnakom okne: trh optických I/O čipletov začne dozrievať v rokoch 2026 – 2028 a po roku 2028 nastane masové rozšírenie. Globálny trh optických prepojení dosiahol v roku 2024 hodnotu 16,1 miliardy dolárov a do roku 2030 sa očakáva rast na 34,5 miliardy. Konkrétny segment kremíkovej fotóniky, kde Ayar Labs operuje, môže narásť z 95 miliónov dolárov v roku 2023 na 9,7 miliardy v roku 2030 – čo zodpovedá ročnému rastu okolo 30 percent.
Konkurencia existuje: Lightmatter pracuje na podobnej technológii fotonického interposera, Marvell prevzal Celestial AI za 3,25 miliardy dolárov, AMD kúpil startup Enosemi. No Ayar Labs má dnes najväčší momentum – kombináciu priemyselných partnerstiev, vyspelého výrobného procesu cez TSMC a čerstvého kapitálu na škálovanie.
